{"id":619482,"date":"2023-05-12T16:12:38","date_gmt":"2023-05-12T13:12:38","guid":{"rendered":"https:\/\/www.etoro.com\/investing\/how-to-choose-what-asset-class-to-invest-in\/"},"modified":"2026-03-17T14:12:41","modified_gmt":"2026-03-17T12:12:41","slug":"how-to-choose-what-asset-class-to-invest-in","status":"publish","type":"page","link":"https:\/\/www.etoro.com\/de\/investing\/how-to-choose-what-asset-class-to-invest-in\/","title":{"rendered":"Wie man die richtige Anlageklasse ausw\u00e4hlt"},"content":{"rendered":"\n

Die Wahl der richtigen Anlageklassen f\u00fcr ein Anlageportfolio ist f\u00fcr jeden Anleger eine wichtige Entscheidung. Um die ideale Verm\u00f6gensaufteilung f\u00fcr die finanzielle Situation zu bestimmen, sollten Anleger ihre Risikobereitschaft, Anlageziele, ihren Zeithorizont und das verf\u00fcgbare Anlagekapital ber\u00fccksichtigen.<\/p>\n\n\n\n\n\n\n

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Besonders f\u00fcr Investment-Anf\u00e4nger ist die Auswahl der Assetklassen nicht immer ganz leicht. Das Wissen um die verschiedenen Anlageklassen kann jedoch f\u00fcr den Erfolg der eigenen Investments sehr f\u00f6rderlich sein.<\/strong> Jede Anlageklasse hat gewisse Vor- und Nachteile \u2013 und kann je nach Marktphase unterschiedlich beeinflusst werden.<\/p>\n\n\n\n

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Tipp: <\/strong>Anlageklassen, auch Assetklassen genannt, sind Kategorien von Anlagen, die gewissen Kriterien entsprechen. Ihnen ist gemeinsam, dass sie \u00e4hnlich nutzbar sind und auf gewisse Marktbedingungen<\/a> auch \u00e4hnlich reagieren.<\/p>\n<\/div><\/div>\n\n\n\n

Aktien<\/h2>\n\n\n\n

Aktien<\/a> geh\u00f6ren f\u00fcr viele Anleger zum Schwerpunkt eines ausgewogenen <\/strong>Portfolios. \u00dcber sie kann jeder Mensch Teilhaber eines Unternehmens <\/strong>werden, wie z. B. von Apple Inc<\/a>.<\/p>\n\n\n\n

Aktien geben Anlegern die M\u00f6glichkeit, an den zuk\u00fcnftigen Gewinnen eines Unternehmens beteiligt zu werden. Unternehmen erhalten im Gegensatz dazu Kapital f\u00fcr Investitionen. Die Nachfrage nach Aktien eines Unternehmens bestimmt den Preis, der mit der Zeit schwankt.<\/mark><\/p>\n\n\n\n

Das einfache Handeln mit Aktien geh\u00f6rt zu den am meisten verbreiteten Methoden des Investierens. Das liegt auch an der geringen Komplexit\u00e4t und den g\u00fcnstigen Anlagemethoden f\u00fcr Aktien. <\/strong>Daher geh\u00f6ren Aktien gr\u00f6\u00dftenteils zu den gr\u00f6\u00dften Positionen von Anf\u00e4ngern und Profi-Investoren. <\/p>\n\n\n\n

Indizes<\/p>\n\n\n\n

Indizes<\/a>, im Singular Index <\/strong>erlauben Anlegern, die Kursentwicklung einer spezifizierten Gruppe von Aktien \u00fcber den Zeitverlauf zu verfolgen. So k\u00f6nnen sie zum Beispiel Aktien eines bestimmten Landes, einer Branche oder einer Firmengr\u00f6\u00dfe vergleichbar machen <\/strong>und danach investieren. <\/p>\n\n\n\n

In Deutschland bildet der DAX<\/a> (Deutscher Aktienindex) die 30 gr\u00f6\u00dften Unternehmen der Bundesrepublik ab. In den USA ist der Dow Jones Industrial Average (DJIA<\/a>) der Index f\u00fcr die 30 gr\u00f6\u00dften Firmen, die an der NASDAQ<\/a> gehandelt werden k\u00f6nnen. Andere L\u00e4nder haben eigene Indizes, die Anlegern ein einfacheres Investieren erm\u00f6glichen.<\/mark><\/p>\n\n\n\n

Indizes haben gegen\u00fcber Aktien den Vorteil, dass Anleger keine einzelnen Aktien ausw\u00e4hlen m\u00fcssen.<\/strong><\/p>\n\n\n\n

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ETFs<\/h2>\n\n\n\n

B\u00f6rsengehandelte Fonds, auf Englisch Exchange Traded Funds (ETFs<\/a>) genannt, erlauben Anlegern, \u00fcber Fonds in einzelne Indizes zu investieren. <\/strong>Dabei sind ETFs meist nach spezifischen L\u00e4ndern, Branchen oder Anlagentypen strukturiert. <\/p>\n\n\n\n

Anleger haben dank ETFs die M\u00f6glichkeit, auch mit wenig Startkapital in eine breite Reihe an Aktien zu investieren, egal ob sie an US-amerikanischen oder Schwellenl\u00e4nder-Aktien interessiert sind. <\/strong>Insbesondere f\u00fcr Anf\u00e4nger sind sie so eine kosteng\u00fcnstige und einfache Alternative f\u00fcr normale Aktien. <\/p>\n\n\n\n

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Tipp: <\/strong>Gerade bei Interesse an einer bestimmten Branche oder Region, ohne genaueres Wissen bez\u00fcglich der Auswahl einzelner Aktien, erlauben ETFs<\/a> das diversifizierte Investieren in eine Reihe von Firmen innerhalb dieser Gruppe.<\/p>\n<\/div><\/div>\n\n\n\n

ETFs haben gro\u00dfes Marktinteresse geweckt und starke Zufl\u00fcsse verzeichnet. Ende Mai 2024 waren weltweit \u00fcber 12.000 ETFs notiert,<\/strong> und das verwaltete Gesamtverm\u00f6gen (AUM<\/a>) der ETFs betrug rund 13 Billionen US-Dollar, gegen\u00fcber 12 Billionen US-Dollar im Vorjahr. <\/p>\n\n\n\n

Aufgrund des bisherigen Wachstums glaube man, dass es ein enormes Zukunftspotenzial gibt, da das globale ETF-Verm\u00f6gen bis Ende 2024 14 Billionen US-Dollar erreichen d\u00fcrfte<\/strong>.<\/p>\n\n\n\n

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Nur zu Illustrationszwecken. Die vergangene Performance ist kein Hinweis auf zuk\u00fcnftige Ergebnisse.<\/em><\/p>\n\n\n\n

Quelle: BlackRock<\/a><\/p>\n\n\n\n

Rohstoffe<\/h2>\n\n\n\n

Grunds\u00e4tzlich versteht man unter Rohstoffen<\/a> solche Materialien, mit denen Produzenten ihre Waren in meist industrieller Gro\u00dfproduktion herstellen. Dazu geh\u00f6ren zum Beispiel Metalle wie <\/strong>Kupfer<\/strong><\/a> und <\/strong>Aluminium<\/strong><\/a> oder Agrarprodukte wie <\/strong>Weizen<\/strong><\/a>. <\/strong>Der Preis schwankt hier nicht nur nach Angebot und Nachfrage, sondern oft auch saisonal. <\/p>\n\n\n\n

Durch die Komplexit\u00e4t globaler Lieferketten und geopolitischer Spannungen k\u00f6nnen Anleger auch auf die Schwankungen einzelner Rohstoffe spekulieren.<\/strong> Investoren k\u00f6nnten zum Beispiel bei einem Anstieg des Gaspreises<\/a> eine <\/strong>Leerposition <\/strong>eingehen, um bei einem pl\u00f6tzlichen Kursverlust Geld zu verdienen.<\/p>\n\n\n\n

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W\u00e4hrungen<\/h2>\n\n\n\n

Zwei W\u00e4hrungen verschiedener L\u00e4nder bilden immer gemeinsam ein <\/strong>W\u00e4hrungspaar<\/strong><\/a>. Ihr Werteverh\u00e4ltnis \u00e4ndert sich stets mit Angebot und Nachfrage, zum Beispiel, wenn ein Land als <\/strong>Wachstumsmarkt <\/strong>gilt. <\/p>\n\n\n\n

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Tipp: <\/strong>Je nach Anlageklasse ist das potenzielle Risiko einer Investition mehr oder weniger gro\u00df. Anleger sollten sich mit den Risiken vertraut machen, um Verluste<\/a> zu vermeiden.<\/p>\n<\/div><\/div>\n\n\n\n

In solch einem Fall kann zum Beispiel ein erh\u00f6htes Aufkommen von ausl\u00e4ndischen Direktinvestitionen zu W\u00e4hrungsschwankungen f\u00fchren. <\/strong>\u00c4hnlich k\u00f6nnen dies auch geopolitische Verwerfungen oder andere Faktoren<\/a> beeinflussen. <\/p>\n\n\n\n

Andere Begriffe f\u00fcr Investitionen in W\u00e4hrungen sind der Devisenhandel oder <\/strong>Forex<\/strong><\/a>. <\/strong>Dahinter verbirgt sich stets das Prinzip des Kaufs oder Verkaufs einer W\u00e4hrung aus der Perspektive einer anderen. <\/p>\n\n\n\n

Kryptoanlagen<\/h2>\n\n\n\n

Kryptow\u00e4hrungen (wie Bitcoin<\/a>) sind digitale W\u00e4hrungen, die auf der Blockchain-Technologie basieren. Aufgrund der relativen Neuheit dieser Technologie, ist mit erh\u00f6hter Volatilit\u00e4t zu rechnen. <\/p>\n\n\n\n

Au\u00dferdem verf\u00fcgen Kryptos<\/a> \u00fcber ein relativ hohes Kurs-Risiko-Verh\u00e4ltnis, obgleich die historisch starken Kursgewinne viele Anleger anlocken.<\/p>\n\n\n\n

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Anleihen<\/p>\n\n\n\n

Anleihen, auf Englisch auch Bonds genannt, sind Wertpapiere, die einen festen Zins auszahlen, der Kupon genannt wird. <\/strong>Dabei leihen Firmen oder Staaten sich Geld und zahlen dies am Ende der Laufzeit zur\u00fcck. Bis dahin f\u00e4llt der fixe Kupon an. Daher sind Anleihen<\/a> wegen ihrer festgelegten Rendite f\u00fcr Anleger interessant.<\/p>\n\n\n\n

Anleger m\u00fcssen bei Anleihen die relevanten Risiken kennen. Wenn der Kreditnehmer die Anleihe nicht zur\u00fcckzahlen kann, geht der Kreditgeber leer aus. Dabei gilt, dass bei h\u00f6herem Risiko auch der Kupon \u2013 die Zinsen <\/strong>\u2013 h\u00f6her sind.<\/mark><\/p>\n\n\n\n

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Tipp:<\/strong> Aus Diversifikationsperspektive sollten Anleger immer darauf achten, verschiedene Anlageklassen in ihrem Portfolio unterzubringen. Dazu k\u00f6nnen auch Anleihen geh\u00f6ren, die von Unternehmen und Staaten mit geringerem und h\u00f6herem Risikoprofil<\/a> stammen. <\/p>\n<\/div><\/div>\n\n\n\n

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Fazit<\/h2>\n\n\n\n

Beim Investieren werden Anleger immer mit unterschiedlichen Anlageklassen zu tun haben.<\/strong> Es ist sehr wichtig, dabei die Merkmale sowie die Vor- und Nachteile verschiedener Assets zu kennen. Nur so k\u00f6nnen Sie diese Ihrer <\/strong>Risikotoleranz <\/strong> anpassen. <\/p>\n\n\n\n

Als angehender Investor k\u00f6nnen Sie insbesondere bei der Diversifizierung von unterschiedlichen Anlageklassen profitieren. <\/strong>Denn sie k\u00f6nnen beim Ausgleichen der Volatilit\u00e4t und beim Erreichen finanzieller Freiheit<\/a> in k\u00fcrzerer Zeit hilfreich sein. <\/p>\n\n\n\n

Entdecken Sie die eToro-Akademie<\/a>, um mehr \u00fcber Assetklassen und ihr Verhalten w\u00e4hrend der einzelnen Marktphasen zu erfahren. <\/p>\n\n\n\n

Quiz<\/h2>\n\n\n\n
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Was bestimmt in der Regel den Preis eines Verm\u00f6genswertes w\u00e4hrend der Handelszeiten?<\/div>\n
Das Unternehmen selbst<\/div>\n\n\n\n
Die B\u00f6rse<\/div>\n\n\n\n
Anleger durch das Gesetz von Angebot und Nachfrage<\/div>\n<\/div>
\u00a0<\/div><\/div>\n<\/div>\n\n\n\n

FAQs<\/h2>\n\n\n\n
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Wie funktioniert die Diversifizierung eines Portfolios?<\/dt>
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Unter dem Begriff Diversifizierung<\/a> versteht man nicht nur eine m\u00f6glichst gro\u00dfe Anzahl unterschiedlicher Positionen. Vielmehr geht es darum, dass sich die Positionen unter verschiedenen Marktbedingungen einander ausgleichen, damit Sie zum Beispiel bei Verlusten in einer Position mithilfe einer gewinnreichen, zweiten Position ausgleichen k\u00f6nnen. Alle zusammen sollen jedoch gleichzeitig zu Ihrem finanziellen Ziel hinf\u00fchren.<\/p>\n<\/dd><\/div>\n\n\n\n

Wie h\u00e4ngt die Haltedauer einer Investment-Position von der Anlageklasse ab?<\/dt>
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Anlageklassen unterscheiden sich definitionsgem\u00e4\u00df in ihren Eigenschaften. Auch die Anlagedauer ist eine dieser Eigenschaften. W\u00e4hrend Sie zum Beispiel Aktien sogar in Hochfrequenz handeln k\u00f6nnen, vergeht bei einigen Rohstoff-Futures teilweise ein ganzes Jahr, bevor das Instrument umgesetzt werden kann. Allgemein gilt auch, dass die Menge der Ihnen verf\u00fcgbaren Anlageklassen mit dem Anlagehorizont<\/a> steigt.<\/p>\n<\/dd><\/div>\n\n\n\n

Wann bin ich bereit, zu investieren?<\/dt>
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Grunds\u00e4tzlich sollten Anleger sich vor dem Investieren mit der Theorie und den wichtigsten Begriffen<\/a> auseinandersetzen. Solange Sie sich langsam weiterentwickeln und keine zu gro\u00dfen Risiken eingehen, gilt aber auch, dass ein fr\u00fchzeitiges Starten stets besser ist, als aus Angst, nicht mit dem Investieren zu beginnen. Profis empfehlen dar\u00fcber hinaus, sich die Zeit zum Entwickeln eines Plans zu nehmen und klare Ziele zu setzen.<\/p>\n<\/dd><\/div>\n\n\n\n

Worauf sollte ich bei der Auswahl einer Anlageklasse achten?<\/dt>
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Kl\u00e4ren Sie zuerst, ob Sie auf regelm\u00e4\u00dfige Ertr\u00e4ge (Dividenden\/Zinsen) oder auf Kapitalwachstum abzielen. W\u00e4hlen Sie dann Anlagen, deren Volatilit\u00e4t zu Ihrem Zeithorizont und Ihrer pers\u00f6nlichen Risikotoleranz<\/a> passt.<\/p>\n<\/dd><\/div>\n\n\n\n

Kann ich gleichzeitig in mehrere Anlageklassen investieren?<\/dt>
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Ja, Multi-Asset-Broker erm\u00f6glichen es Ihnen, verschiedenste Anlageklassen<\/a> in einem einzigen Konto zu halten. Die Verteilung des Kapitals \u00fcber unterschiedliche Klassen ist absolut empfehlenswert, um das Gesamtrisiko Ihres Portfolios zu senken.<\/p>\n<\/dd><\/div>\n<\/dl>\n\n\n\n\t\t