Thibaud Rebour @PeakProfit: "📈 Note Hebdomadaire (1/2) :..."

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📈 Note Hebdomadaire (1/2) : 13 mois de surperformance, discipline et gestion du risque Bonjour à tous, Nous clôturons cette semaine une étape symbolique de notre aventure commune : notre portefeuille, ouvert en avril 2025, entre dans son 13ᵉ mois de disponibilité publique. Le bilan en chiffres (depuis l'ouverture) : Notre Portefeuille : + 81,09 % Indice S&P 500 $SPY (State Street SPDR S&P 500 ETF) : + 32,21 % Indice CAC 40 $FRA40 : + 6,10 % Générer une telle surperformance n'est jamais le fruit du hasard. C'est le résultat d'un travail d'analyse acharné et d'une lecture attentive de ce qui transforme véritablement notre monde. Une méthode basée sur les probabilités, pas sur les émotions L'objectif de ce portefeuille est de capitaliser sur la transformation de notre économie. Si notre attention se porte naturellement vers les "usines du savoir" et les leaders de la révolution technologique, ma stratégie globale consiste avant tout à déceler les acteurs qui s'imposent dans les grandes mutations de notre époque, quelles qu'elles soient. Pour y parvenir, j'applique rigoureusement une approche en "Double-Filtre" : L'Analyse Fondamentale : Un examen comptable minutieux à chaque publication de résultats, afin d'estimer la valeur intrinsèque de chaque entreprise et de nous assurer que nous achetons à un prix juste. La Validation Terrain : Une évaluation empirique et quotidienne de l'écosystème technologique et des nouveaux cas d'usage. Cela permet de vérifier la viabilité réelle des innovations et la solidité des avantages concurrentiels des entreprises avant que le marché ne les intègre dans ses prix. Le portefeuille est un organisme vivant, géré selon une logique probabiliste. Nous nous exposons aux sociétés qui offrent le meilleur potentiel de croissance, et nous renforçons nos positions tant que ce potentiel reste supérieur au risque. À l'inverse, nous réduisons mécaniquement notre voilure lorsque la valorisation boursière s'approche de ce que j'estime être sa juste valeur. Le mouvement de la semaine : La prise de bénéfices sur la Cybersécurité Cette semaine illustre parfaitement cette discipline. Notre portefeuille a de nouveau nettement progressé, puissamment tracté par nos positions dans le secteur de la sécurité, notamment avec Palo Alto $PANW (Palo Alto Networks) et Fortinet $FTNT (Fortinet Inc) . Fortinet a d'ailleurs connu une progression spectaculaire de plus de 20 % en une seule séance. Face à un tel emballement, et parce que ces valorisations ont atteint nos objectifs fondamentaux, j'ai pris la décision de réduire drastiquement notre exposition à ces titres. Merci à ceux qui suivent cette aventure depuis le début. Le monde change vite, mais avec la bonne grille de lecture, les opportunités n'ont jamais été aussi claires. Translate

Not investment advice. The author may have financial interests in the mentioned instruments.