Při určování, jaký typ investora jste, je důležité zaměřit se na klíčové faktory, které toto ovlivňují – například zda preferujete aktivní či pasivní přístup nebo jakou míru rizika jste ochotni podstoupit. Tyto charakteristiky zásadně formují váš investiční styl a může být přínosné si to uvědomit.
Investování je záležitostí velmi osobního rázu. Je ovlivněno řadou faktorů, včetně vašich individuálních finančních cílů, časového horizontu, ochoty podstupovat riziko a zájmu o finanční trhy. Finanční trhy se někdy mohou zdát nepřehledné, ale existují tisíce různých investičních produktů, které byly vyvinuty s ohledem na individuální potřeby investorů.
Neexistuje jednoznačná “nejlepší” cesta pro každého. Naopak je důležité pochopit, jakým typem investora jste vy osobně, aby bylo možné zvolit strategii, která bude nejefektivněji naplňovat vaše specifické cíle a odpovídat vaší situaci.
Při určování, jakým typem investora jste, je klíčové mít jasno v tom, jaké jsou vaše finanční cíle, jaký je váš časový rámec pro dosažení těchto cílů a jakou míru rizika jste ochotni a schopni přijmout. Rovněž je důležité zvážit, jaké množství času a úsilí jste schopni a ochotni investovat do správy svých investic.
Největším rizikem ze všech je, když ho nepodstoupíte.
Mellody Hobsonová
Aktivní vs. pasivní investoři
Investiční svět je rozmanitý a nabízí mnoho různých přístupů. Dvěma hlavními kategoriemi, do kterých mohou investoři patřit, jsou aktivní a pasivní investoři. Tyto dvě metody představují výrazně odlišné přístupy k investování, každá s vlastními výhodami, nevýhodami a strategiemi.
Vaše rozhodnutí, zda budete aktivním nebo pasivním investorem, bude významně ovlivňovat váš investiční styl, časovou náročnost, kterou budete muset věnovat svým investicím, a možná i výsledky vašeho investování.
Nezáleží na tom, zda jste nový investor hledajícím cestu na finanční trhy, nebo zkušený veterán, který uvažuje o změně své strategie – porozumění rozdílům mezi aktivním a pasivním investováním může být klíčové pro vaše investiční úspěchy
Aktivní investoři jsou ti, kteří pravidelně sledují trh a aktivně se rozhodují, do jakých aktiv budou investovat na základě nejnovějších finančních zpráv, cenových grafů a expertních názorů. Věří, že díky svým dovednostem, výzkumu a strategickým rozhodnutím mohou dosáhnout vyšších výnosů než trh jako celek.
Tip: Aktivní investování vyžaduje neustálé studium a hluboké pochopení finančních trhů. Věnujte proto čas studiu různých investičních strategií, finančních analýz a tržních trendů.
Pasivní investoři jsou naproti tomu ti, kteří zaujímají dlouhodobý přístup k investování a nevěnují se aktivnímu sledování trhu nebo pravidelným obchodním rozhodnutím. Místo toho investují do diverzifikovaných portfolií, jako jsou indexové fondy nebo burzovně obchodované fondy (ETF), které sledují určitý tržní index.
Cílem pasivního investování je kopírovat výkonnost celého trhu, nikoliv ji překonat. Tento přístup je obecně méně náročný na čas i znalosti, jelikož nevyžaduje nepřetržitou analýzu tržních dat a trendů.
Minulá výkonnost není ukazatelem budoucích výsledků.
Zdroj: eToro
Další typy investorů
Aktivní i pasivní investoři mají k dispozici spoustu investičních přístupů. Ne všechny přístupy budou vhodné pro každý typ investora – proto je důležité pochopit jejich rozdíly, než se rozhodnete pro určitý styl.
Porozumění tomu, jak jednotlivé investiční přístupy fungují konkrétně pro vás, může být klíčem k nalezení té správné strategie. Zde jsou některé další typy investorů, kterými se můžete stát.
Hodnotoví investoři
Hodnotoví investoři se zaměřují na hledání akcií, které podle jejich názoru trh podhodnocuje. Toho dosahují pomocí základní analýzy, což zahrnuje zkoumání finančních výkazů společností a ekonomických indikátorů.
Cílem je identifikovat “skrytou hodnotu” a investovat do těchto podceněných akcií, které by měly v dlouhodobém horizontu poskytnout nadprůměrný výnos.
Růstoví investoři
Růstoví investoři hledají akcie společností, které očekávají rychlý růst zisků nebo příjmů v blízké budoucnosti. Pro hodnocení potenciálu růstu se často využívá analýza ocenění akcií, zejména očekávaných budoucích výdělků.
Růstové akcie mohou být obecně dražší – růstoví investoři však věří, že rychlý růst zisků společnosti může kompenzovat aktuální vyšší cenu.
Investoři hledající pravidelné příjmy
Investoři hledající příjmy se zaměřují na vlastnictví instrumentů, které pravidelně poskytují příjem – například dividendy z akcií nebo kupóny z dluhopisů.
Tyto investice mohou poskytnout stabilní tok hotovosti, který je obzvláště atraktivní pro investory, kteří potřebují pravidelný příjem, jako jsou například důchodci.
Momentum investoři
Momentum investoři sledují cenu aktiv a hledají trendy v jejich ceně. Tito investoři věří, že pokud cena aktiva roste, bude pravděpodobně pokračovat v růstu a naopak. Pro identifikaci trendů v ceně se často využívá technická analýza, která se zaměřuje na statistickou analýzu tržních dat.
Indexoví investoři
Indexoví investoři investují do širokého spektra akcií, které reprezentují určitý tržní index, jako je například S&P 500. Tato strategie, často spojená s pasivním investováním, umožňuje investorům sledovat výkonnost celého trhu nebo jeho segmentů namísto toho, aby se snažili vybírat jednotlivé akcie.
Minulá výkonnost není ukazatelem budoucích výsledků.
Zdroj: eToro
Tolerance k riziku a investování
Chápání vaší tolerance k riziku od samého počátku vám může lépe pomoci dodržovat váš investiční plán. Je vždy důležité vytvářet správný investiční postoj, ale pokud má vaše portfolio rizikový profil, který vám nevyhovuje, pak jakákoli nejistota na trhu může vést k emocionálnímu investování.
Tip: Aktivní investování nezaručuje vyšší než tržní výnosy. Je spojeno s rizikem a výnosem a některá aktivně spravovaná portfolia budou mít nižší výkonnost než portfolia pasivních investorů sledujících širší trh.
Konzervativní investoři
Konzervativní investoři se soustředí především na ochranu kapitálu a minimalizaci rizika. Dávají přednost investicím s nižší volatilitou, jako jsou vládní dluhopisy, depozitní certifikáty nebo peněžní trhy.
K dosažení rozmanitosti a další ochrany svých investic často diverzifikují své portfolio mezi různé třídy aktiv a geografické oblasti.
Umírnění investoři
Umírnění investoři se snaží vhodně vyvážit riziko a návratnost. Tyto investice mohou zahrnovat kombinaci akcií a dluhopisů, což jim poskytuje průměrný růst a stabilní výnosy.
Důležitou součástí strategie umírněných investorů je diverzifikace portfolia, což znamená investování do různých tříd aktiv, jako jsou akcie, dluhopisy a nemovitosti, aby se snížilo riziko.
Agresivní investoři
Agresivní investoři jsou ochotni přijmout vyšší riziko za možnost vyššího výnosu. Mohou se zaměřit na akcie s vysokým růstem, komodity, nebo dokonce kryptoměny. Někteří agresivní investoři mohou také využívat finanční páku.
Využití páky je však rizikovější strategie, která může vést k vyšším ztrátám, pokud investice nevyjde podle plánu. Agresivní investoři proto často vlastní širší spektrum rizikovějších tříd aktiv.
Shrnutí
Zjištění, jakým typem investora jste, je klíčovým krokem při vytváření úspěšné investiční strategie. Každý investiční styl má své výhody a nevýhody a žádný z nich není “nejlepší” pro všechny. Důležité je najít strategii, která odpovídá vašim individuálním cílům, finanční situaci a toleranci k riziku.
Ať už jste aktivní nebo pasivní investor, konzervativní nebo agresivní, důležité je zůstat disciplinovaný a soustředěný na své dlouhodobé cíle. Investování může být náročné a občas stresující, ale se správnou strategií a trpělivostí vás umí také odměnit. Pamatujte, že investování vždy zahrnuje určitý stupeň rizika a je důležité činit informovaná rozhodnutí.
Navštivte eToro Akademii a dozvíte se o možnostech investování více.
Test
Časté dotazy
- Jaká aktiva by měl kupovat pasivní a konzervativní investor?
-
Pasivní a konzervativní investoři mají tendenci upřednostňovat ochranu svého kapitálu. Tento přístup by měl zahrnovat nákup méně rizikových nástrojů a diverzifikaci kapitálu do různých pozic za účelem řízení rizika.
Například burzovně obchodované fondy (ETF) jsou investiční produkty ve stylu fondů, které přirozeně zahrnují určitý stupeň diverzifikace. Můžete je také kdykoli nakoupit a prodat.
- Měl bych zvážit změnu přístupu k rizikům?
-
Úvaha o změně svého přístupu k riziku je individuální rozhodnutí, které by mělo odrážet vaše finanční cíle, toleranci k riziku a aktuální životní situaci.
Pokud jste si uvědomili, že váš současný přístup k riziku neodpovídá vašim potřebám, nebo je příliš konzervativní či agresivní, může být vhodné přehodnotit svou strategii – můžete přehodnotit své cíle, toleranci k riziku, své investiční znalosti nebo zvážit jakoukoli změnu ve finančním prostředí.
- Jak si mohu být jistý, že mé investiční portfolio odpovídá mým cílům?
-
Při budování portfolia je důležité zvážit, jakého procentuálního výnosu si přejete dosáhnout a jak dlouho jste ochotni čekat na jeho dosažení. Kromě toho investoři musí rozumět důsledkům nedosažení svých cílů nebo ztrátě části svého kapitálu.
Pokud si stále nejste jistí, použití demo účtu pro obchodování s virtuálními prostředky nabízí užitečnou možnost, jak si vytvořit představu o tom, co očekávat při investování svých skutečných peněz.
Tyto informace slouží pouze pro vzdělávací účely a nelze je považovat za investiční poradenství, osobní doporučení, nabídku nebo výzvu k nákupu či prodeji jakýchkoli finančních nástrojů.
Tento materiál byl připraven bez ohledu na konkrétní investiční cíle nebo finanční situaci a nebyl připraven v souladu s právními a regulačními požadavky na podporu nezávislého výzkumu. Ne všechny zmiňované finanční nástroje a služby jsou nabízeny na eToro a jakékoli odkazy na minulou výkonnost finančního nástroje, indexu nebo investičního produktu nejsou a neměly by být považovány za spolehlivý ukazatel budoucích výsledků.
eToro nezaručuje přesnost ani úplnost obsahu tohoto průvodce a nepřebírá v tomto ohledu žádnou odpovědnost. Před vložením kapitálu se ujistěte, že rozumíte rizikům spojeným s obchodováním. Nikdy neriskujte více, než jste připraveni ztratit.