Coattail investování
vs. Copy trading

Copy trading a coattail investování jsou formy sociálního investování. Copy trading automaticky kopíruje obchody jiného investora přímo do vašeho portfolia. Coattail investování znamená, že investice zadáváte ručně na základě veřejně dostupných informací.

---

Různé investiční platformy nabízí služby podobné našemu nástroji – eToro CopyTrader™ – který vám umožňuje sledovat, kam vkládají peníze ostatní investoři. Díky tomu můžete snadno kopírovat jejich investiční strategie.

V rámci sociálního obchodování rozlišujeme dvě klíčové strategie, které si jsou podobné a mezi investory stále populárnější. Jedná se o Coattail investování a Copy trading. Pojďme se na ně podívat podrobněji.

Co je Copy trading?

Copy trading je funkce, která vám umožňuje vyčlenit část svých prostředků k automatickému kopírování obchodů jiného investora. Funkci CopyTrader™ jsme v eToro představili už v roce 2010 jako součást revoluce v sociálním obchodování, kterou jsme sami pomáhali formovat.

Copy trading se podobá funkci zrcadlení obchodů, které umožňuje investorům napodobovat kroky zkušených profesionálů. Zrcadlení původně nabízely hlavně finanční instituce, často však s omezením na vybrané brokery a s dodatečnými poplatky za správu nebo dalšími náklady.

Nespornou výhodou je, že nemusíte investovat stejnou částku jako investor, kterého kopírujete – můžete zaujmout pozice v určitém poměru. Stačí vyhradit určitou část svého kapitálu pro Copy trading a zvolit, koho chcete sledovat.

V praxi to funguje tak, že kdykoliv vámi zvolený investor nakoupí či prodá aktiva, kapitál, který jste vyhradili pro kopírování jeho strategie, bude použit pro totožný obchod.

Pokud tedy vámi zvolený investor, kterého kopírujete, vloží 15 % kapitálu do nových pozic, 15 % z vámi vyhrazeného kapitálu se použije na tentýž obchod. Výsledkem je portfolio se stejným rozvržením aktiv.

Co je Coattail investování?

Coattail investování spočívá v manuálním napodobování investičních rozhodnutí úspěšných investorů. Někdy se tato strategie označuje jako “Copycat investování” nebo jednoduše “napodobování investování”.

I pokud jste zkušený investor, máte hluboké znalosti a děláte si důkladný průzkum, například ohledně kryptoaktiv, novinek a pohybů na trzích, vždy se můžete něco přiučit od zkušenějších investorů. Díky internetu nikdy nebylo jednodušší sledovat, jaké konkrétní kroky podnikají nejlepší investoři na světě – ať už se jedná o nákup, prodej nebo držení pozic. Dnes tyto aktivity můžete doslova kopírovat.

Ukázkovým příkladem Coattail investování, tedy kopírování investičních kroků jiných investorů, může být kopírování strategie snad nejznámějšího investora všech dob – Warrena Buffetta. Jeho společnost Ber kshire Hathaw ay dlouhodobě překonává výnosy indexu S&P 500 – a to už více než dvě desetiletí.

Velcí investoři musí každé tři měsíce sdílet některé své pozice s regulatorními orgány. Tyto zprávy jsou posléze zveřejněny, takže si každý může zjistit, do čeho investují. Coattail investování je jednoduše řečeno strategie, kdy manuálně kopírujete obchody jiných investorů na základě veřejně dostupných dat.

Pokud si například vyberete podílový fond, který dlouhodobě a stabilně dosahuje uspokojivých výsledků, a zjistíte, že manažer daného fondu zvýšil svou pozici ve společnosti zabývající se udržitelnou energií, můžete tento krok okopírovat v rámci svých investic.

Jaké jsou rozdíly mezi Copy tradingem a Coattail investováním?

Hlavní rozdíl mezi Copy tradingem a Coattail investováním je v tom, jak tyto investice probíhají. Copy trading automaticky kopíruje obchody vybraného investora v reálném čase. V případě Coattail investování vyhledáváte a sledujete veřejně dostupná data a obchody zadáváte ručně podle vlastního uvážení.

Coattail investování je manuální proces. Sledujete pohyby a rozhodnutí vybraného investora, například prostřednictvím veřejně dostupných informací, zpráv nebo jeho portfolia, a na základě těchto dat se sami rozhodujete, zda jeho kroky napodobíte (a v jaké míře), či nikoliv.

Při Coattail investování každou pozici otevíráte a uzavíráte ručně – podle vlastního uvážení. Tento přístup tedy vyžaduje aktivní zapojení, určitou úroveň znalostí, časovou investici i disciplínu.

Oproti tomu Copy trading může fungovat automaticky. Jakmile si vyberete investora, kterého chcete sledovat, a vyhradíte na to příslušné prostředky, platforma za vás bude automaticky otevírat a uzavírat pozice na základě sledovaného portfolia. Realizace obchodů je tak rychlejší, protože nevyžaduje vaši přítomnost.

Jaké jsou výhody a nevýhody Coattail investování a Copy tradingu?

Copy trading vám může ušetřit čas díky automatizaci, ale může vést k pasivitě. Coattail investování vám zase dává větší kontrolu, ale vyžaduje více času a pravidelné analýzy. Oba přístupy mají své výhody i rizika – záleží na tom, kolik času a odpovědnosti chcete investování věnovat.

Výhody Coattail investování

Coattail investování vám může pomoci objevovat akcie s historicky dobrou výkonností nebo růstovým potenciálem a zároveň nechat podrobnou analýzu a konečné rozhodování na vás. Může vám pomoci studovat strategie špičkových obchodníků a zjistit, jaké trendy sledují.

Nevýhody Coattail investování

Jednou z hlavních nevýhod Coattail investování je zpoždění mezi provedením obchodu, zveřejněním informace a okopírováním obchodu. Než tento proces proběhne, může být příležitost pryč.

Investoři sice musí zveřejňovat své pozice, ale málokdy svá rozhodnutí také odůvodňují. Díky chybějícímu kontextu se může stát, že realizujete obchod, který sice dává smysl jim, ale pro vaše portfolio nemusí být vhodný.

Navíc se jedná o poměrně časově náročný proces – musíte sledovat informace na trhu a ještě manuálně otevírat a uzavírat obchody. Jinými slovy, tento přístup nemusí být vhodný pro každého.

Coattail investování obecně vyžaduje odlišný přístup než Copy Trading. I v případě, že sledujete účty na sociálních sítích, které sdílejí rady, tipy, tržní novinky a analýzy, stále musíte sami manuálně zadávat příkazy pro investice na investiční platformě.

Proč si vybrat Copy trading nebo Coattail investování?

Oba přístupy vám mohou pomoci získat inspiraci od ostatních investorů či obchodníků. Copy trading je vhodný, pokud chcete investovat co nejjednodušeji a nevadí vám spoléhat se na zkušenosti někoho jiného. Coattail investování oceníte, pokud chcete mít větší kontrolu nad svým rozhodnutím a jste ochotni věnovat čas vlastní analýze.

Copy trading je ideální pro ty, kteří hledají pohodlné, automatizované řešení. Pokud nemáte čas sledovat trh každý den, ale chcete využít zkušenosti profesionálů, tento přístup by vám mohl vyhovovat.

Ocení ho i začátečníci, kteří se chtějí inspirovat od zkušenějších investorů a zároveň sledovat, jak jejich strategie fungují v reálném čase. Navíc vám pomůže držet se plánu a vyhnout se impulzivním rozhodnutím.

Naopak Coattail investování je vhodné pro ty, kteří chtějí mít plnou kontrolu nad každým obchodem. Pokud vás baví analyzovat trh, sledovat strategie ostatních a učit se z jejich přístupů, může být pro vás tento styl vhodnější.

Tento přístup oceníte i tehdy, pokud už máte nějaké zkušenosti a nechcete své portfolio nechat pracovat plně automaticky. Coattail investování vám dává možnost ověřovat si prováděné obchody a upravovat je na míru podle své vlastní analýzy.

Shrnutí

Sociální investování se stále vyvíjí a přináší nové nástroje, jak využít zkušenosti ostatních. Coattail investování je historicky osvědčená metoda kopírování finančních expertů, často však postrádá transparentnost a aktuálnost.

Copy trading tyto nedostatky řeší tím, že umožňuje přímé a automatické kopírování obchodů v reálném čase. Rychlé reakce na tržní změny omezují riziko zastaralých informací. Navíc nabízí možnosti přizpůsobení, což ocení jak začínající, tak i pokročilejší investoři.

Než se rozhodnete, který přístup je pro vás vhodný, zvažte svou toleranci k riziku, požadovanou míru aktivního zapojení a osobní cíle. Důležité je porozumět nejen tomu, jak investovat, ale i s kým.

Navštivte Akademii eToro a objevte další investiční strategie.

Časté dotazy

Dá se Copy tradingem naučit investovat?

Copy trading je způsob, jak se začínající obchodníci mohou učit od těch zkušenějších. Je to zajímavý způsob, jak se seznámit se strategiemi a prozkoumat nové oblasti. Nicméně je důležité mít na paměti, že Copy trading neeliminuje potřebu vzdělávat se. Znalost trhu a pochopení toho, jak obchodování funguje, jsou nezbytné pro zajištění zodpovědného a udržitelného obchodování.

Mohu být v kontaktu s oblíbenými investory?

Pokud se chcete před zahájením copy tradingu dozvědět více o oblíbených investorech na eToro, existuje několik způsobů, jak to udělat. V naší akademii najdete několik krátkých rozhovorů, které si můžete přečíst a seznámit se s některými z našich předních oblíbených investorů. Kromě toho máte přístup ke každému jednotlivému uživatelskému profilu, takže si je můžete přidat do seznamu sledovaných investorů, začít je kopírovat, sledovat nebo komentovat jejich příspěvky.

Mám očekávat nějaké komplikace s CopyTradingem™, pokud se nacházím v jiné zemi?

Jedním z problémů, na které můžete při copy tradingu narazit, je, že vy a váš oblíbený investor můžete být v různých časových pásmech, což znamená, že nemusíte mít vždy okamžitý přehled o prováděných obchodech. Dalším faktorem, který může ovlivnit kopírování obchodů po celém světě, jsou regionální předpisy a regulace. V jejich důsledku se vaše portfolio může občas lišit od portfolia oblíbeného investora, kterého kopírujete.