Beginselen van technische analyse

Sinds ik Popular Investor ben op eToro, probeer ik mijn kopieerders meer te leren over handelen en beleggen. Vaak hebben mensen de neiging om bij het aanleren van een nieuwe vaardigheid meteen in het diepe te duiken en vergeten soms dat ze eerst moeten leren zwemmen. Dit is vooral het geval wanneer het gaat om leren handelen.

Leren handelen kost veel tijd en discipline en vereist een sterke basiskennis. Deze blog is geschreven om u bekend te maken met de absolute beginselen van technische analyse.

Introductie tot kaarsgrafieken

Wanneer u leert over technische analyse, moet u eerst begrijpen wat een kaars op een grafiek vertegenwoordigt. Als we het over kaarsen hebben, hebben we het niet over de kaarsen die velen van u in huis hebben. 

Ik weet zeker dat u weleens rode en groene kaarsen op een grafiek heeft gezien, maar wat geven die nu eigenlijk weer? Eenvoudig gezegd vertellen de kaarsen ons hoe de prijs van een activum is veranderd over een bepaalde periode. Een groene kaars geeft aan dat de koers van een aandeel hoger sloot dan de koers van dat aandeel aan het begin van die periode. Een rode kaars geeft aan dat de koers van een aandeel lager sloot dan de koers van dat aandeel aan het begin van die periode. 

Tijdskaders

Als belegger is het belangrijk om koersbewegingen te analyseren in verschillende tijdskaders. Wanneer u de grafiek van een activum opent, kunt u kiezen uit een aantal verschillende tijdskaders. Deze variëren van één jaar, waarbij een kaars het koersverloop gedurende een jaar vertegenwoordigt, tot één minuut. 

U heeft mogelijk gelezen dat iemand bullish of bearish is op een bepaald activum. Bullish zijn betekent dat u denkt dat de prijs van een activum zal stijgen, bearish betekent dat u denkt dat de prijs van een activum zal dalen. Wanneer u begint te begrijpen hoe u die fantastisch uitziende kaarsgrafieken kunt ontcijferen, zijn de langere tijdskaders handig om te begrijpen of een bepaald activum op dit moment in een oplopende (bullish) of neerwaartse (bearish) trend zit (ook bekend als marktstructuur).

Wat vertellen kaarsgrafieken ons?

De openings- en sluitingskoers kunnen op een grafiek afgelezen worden door te kijken naar wat het kaarslichaam wordt genoemd. Op een groene kaars is de prijs aan de onderkant de koers aan het begin van het tijdskader (ook wel ‘open’ genoemd) en de prijs aan de bovenkant de koers aan het einde van het tijdskader (ook wel ‘slot’ genoemd) Het tegenovergestelde is het geval bij rode kaarsen. 

Boven en onder elke rode of groene kaars zien we de wieken. De wieken vertellen ons de hoogste en laagste koersen in de gegeven tijdskaders, ook bekend als het ‘bereik’. 

Als u bijvoorbeeld naar het tijdskader van één uur kijkt, kan een activum zijn geopend op $ 10 en gesloten op $ 20. In dat uur kan de prijs zijn gestegen tot $ 25 of zijn gedaald tot $ 5. De wieken geven ons die informatie en zijn nuttig om niveaus van steun en weerstand te identificeren (dit leggen we straks uit). 

Inleiding tot steun- en weerstandsniveaus

Als nieuwe handelaar is het lastig om te weten waar u op moet letten bij het gebruik van hulpmiddelen voor technische analyse. U zult alle mogelijke indicatoren voorbij zien komen, zoals RSI, MACD en EMA’s, plus de chiquer klinkende Elliot Waves, Ichimoku Clouds, Stochastics en Bollinger Bands. Dit leidt er onvermijdelijk toe dat de grafiek van een nieuwe handelaar zo veel lijnen en indicatoren bevat dat het op een schilderij van Jackson Pollock lijkt.

Steun- en weerstandsniveaus

Steun- en weerstandsniveaus zijn een hulpmiddel voor technische analyse en die beleggers kunnen helpen bepalen wanneer de koers van een activum mogelijk gaat stijgen of dalen. 

Als u bijvoorbeeld de koers van een aandeel ziet stijgen, vraagt u zich misschien af hoelang die zal blijven stijgen. Is dit een goed moment om te beleggen? Dezelfde vraag kan worden gesteld over een aandeel waarvan de koers daalt. Hoelang zal de daling aanhouden? Niemand kan hier een definitief antwoord op geven. 

Steun- en weerstandsniveaus zijn echter prijszones die zijn gebaseerd op de voorgaande prestaties van het aandeel. Wanneer het aandeel stijgt en die zone bereikt, verwachten we dat de koers van het aandeel zal omkeren, omdat het een weerstandszone heeft bereikt. Hetzelfde geldt voor een aandeel waarvan de koers daalt. Wanneer de koers tot een bepaalde zone of gebied daalt en een steunniveau bereikt, verwachten we dat de koers van het aandeel zal omkeren.

Soms blijft het aandeel verder stijgen boven het weerstandsniveau. Wanneer dat gebeurt, wordt het vorige weerstandsniveau een steunniveau en wordt een nieuw weerstandsniveau gecreëerd. Als een aandeel onder een steunniveau zakt, wordt er een nieuw steunniveau gecreëerd en wordt het vorige steunniveau een weerstandsniveau. 

De kracht van steun- en weerstandsniveaus

Steun- en weerstandsniveaus die zich op de hogere tijdskaders, zoals de wekelijkse, dagelijkse of 4-uurs-grafieken, vormen, zijn meestal goed voor het identificeren van potentiële gebieden voor een omkering of voortzetting van een trend. Er zijn veel manieren waarop we confluentie kunnen toevoegen aan een steun- en weerstandsniveau en de kans dat dit houdt, ongeacht het tijdskader. 

Stelt u zich een olifant voor die op een zeer dikke ijslaag staat die zijn gewicht goed kan dragen. Het ijs houdt de olifant omhoog en fungeert als ondersteuning. Stelt u zich nu voor dat de olifant zijn vrienden uitnodigt om hem een voor een op het ijs te vergezellen. Met elke extra olifant die op het ijs stapt, wordt de kans dat het ijs breekt steeds groter. Hetzelfde geldt voor steunniveaus. Hoe vaker een aandelenkoers daalt tot een steunniveau en dit raakt, hoe groter de kans dat dit niveau zal breken, wat zal leiden tot een verdere daling van de koers van het aandeel.

Hetzelfde geldt voor de weerstandsniveaus. Hoe vaker de koers van aandeel een weerstandsniveau raakt, hoe groter de kans dat de koers uiteindelijk door dit niveau breekt, wat zal leiden tot een verdere stijging van de koers (de olifantenanalogie werkt hier niet, dus u moet een andere bedenken).

Voorbeelden van echte grafieken

Voordat ik deze blog afrond, wil ik een aantal echte grafiekvoorbeelden delen om de concepten visueel te illustreren. Soms maakt een foto een concept veel makkelijker te begrijpen.

Bitcoin-voorbeeld (dagelijkse grafiek)

Voor het eerste voorbeeld, gebruikte ik de dagelijkse grafiek van bitcoin die een aantal mooie omkeringen van steun- en weerstandsniveaus toont. Bitcoin bereikte begin 2021 een nieuw hoogtepunt rond het niveau van $ 42.400 en brak de eerste keer al door dit weerstandsniveau. In de loop van de weken daarna bleef bitcoin stijgen tot ongeveer $ 58.000. Het onderging toen echter een correctie van ongeveer 30% en testte het vorige dagelijkse weerstandsniveau op het vorige hoogtepunt rond $ 42.400 opnieuw.

Zoals u kunt zien in de onderstaande grafiek, heeft dit er uiteindelijk toe geleid dat bitcoin zijn meest recente hoogste punt ooit heeft bereikt; op dat moment was dit ongeveer $ 61.500. Op basis van een zeer simplistische kijk op bitcoin die zich nog steeds in een bull-markt bevindt, en het basisconcept van steun en weerstand, is het zeer goed mogelijk dat de volgende stap van bitcoin het doorbroken van de nieuwste top van $ 61.500 zal zijn, om daarna uiteindelijk weer te dalen om dat niveau opnieuw te testen en om te zetten in een steunniveau. 

Deze grafiek illustreert ook perfect dat steun- en weerstandsniveaus als zones moeten worden gezien in plaats van als precieze niveaus.

Ethereum-voorbeeld (dagelijkse grafiek)

Dit voorbeeld illustreert een concept dat eerder in de blog is besproken met betrekking tot de kracht van een steun- of weerstandsniveau. In de onderstaande grafiek van begin 2021 kunt u zien dat ethereum een lange periode rond de $ 1700 heeft geschommeld.

U kunt in de grafiek zien dat dit een belangrijk niveau is voor ethereum: het heeft op de dagelijkse grafiek meerdere malen als steun- en als weerstandsniveau gefungeerd. Tijdens de meest recente test van het niveau als steun, ziet u dat het ongeveer acht keer is getest geweest voordat ethereum uiteindelijk weer onder de $ 1.700 zakte. 

Overzicht

Hopelijk hebben sommigen van u deze blog nuttig gevonden. Om te leren beleggen met winst is zowel tijd als discipline nodig, maar het verwerven van een solide basis in technische analyse geeft u een geweldig startpunt. Ik praat altijd met plezier over technische analyses, deel mijn mening of beantwoord mogelijke vragen, dus neem gerust contact met mij op via eToro.

Andy Cleaver is een Popular Investor op eToro. Hij geeft de voorkeur aan een portefeuille met een laag risico en streeft ernaar om in de loop van elk jaar beter te presteren dan de belangrijkste indices. Wanneer Andy investeert in beleggingen voor de lange termijn, zoekt hij naar bedrijven die in de toekomst waarde zullen blijven leveren. 

CFD’s zijn complexe instrumenten en brengen vanwege het gebruik van hefbomen een hoog risico op verlies van geld met zich mee. 67% van particuliere beleggers verliest geld bij het handelen in CFD’s via deze aanbieder. Ga na of u begrijpt hoe CFD’s werken en overweeg of u zich het hoge risico op verlies van uw geld kunt veroorloven.

Copy Trading is een portefeuillebeheerservice die wordt geleverd door eToro (Europe) Ltd., dat is geautoriseerd en wordt gereguleerd door de Cyprus Securities and Exchange Commission.

Beleggen in crypto-activa is in een aantal EU-landen en het VK niet gereguleerd. Geen consumentenbescherming. Uw vermogen loopt risico.

137 Weergaven