Grondstoffen zijn de bouwstenen van industriële activiteit. Beleggers kunnen grondstoffen als olie, goud, koper of tarwe verhandelen op basis van de gedachte dat de prijzen zullen stijgen of dalen. Beleggen in grondstoffen is ook een effectieve manier om een beleggingsportfolio te diversifiëren.
De prijzen van grondstoffen worden voornamelijk beïnvloed door kopers en verkopers uit de ‘echte wereld’, zoals multinationals, die de grondstoffen als onderdeel van hun dagelijkse bedrijfsactiviteit verhandelen.
Retailbeleggers kunnen ook een inschatting maken of de prijs van een grondstof zal stijgen of dalen, zonder noodzakelijkerwijs een fysiek vat olie of een bussel tarwe te bezitten.
Tip: Grondstoffen kunnen zoals alle andere beleggingen worden verhandeld via een standaardeffectenaccount.
Wat zijn grondstoffen?
Een grondstof is een natuurlijke hulpbron of een landbouwproduct dat wordt gewonnen, geteeld, gefokt of verwerkt en vervolgens wordt gebruikt om complexere goederen te produceren.
De manier waarop grondstoffen gestandaardiseerd en verwisselbaar zijn, heeft geleid tot de vorming van speciale grondstoffenbeurzen om de handel daarin te ondersteunen.
Welke soorten grondstoffen zijn er?
Er is een ruime keuze aan grondstoffen, die allemaal kunnen worden ingedeeld in een van de volgende categorieën: metalen, energie, landbouw, veeteelt en zacht.
Waarom handelen in grondstoffen?
De meeste beleggers besluiten grondstoffen te kopen en verkopen omdat ze geloven dat de prijs ervan zal veranderen. Handelen in grondstoffen is vergelijkbaar met het kopen van andere beleggingen, zoals aandelen.
Als je besluit om een longpositie te openen en de prijs van de door jou gekozen grondstof stijgt, kun je de transactie sluiten en winst maken.
Prijsbewegingen in de grondstoffenmarkt kunnen langdurig zijn. Zo steeg de koperprijs tussen maart 2020 en 2022 met 156%, omdat de economische productie na COVID-19 weer normaal werd.
In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.
Bron: eToro
Aan de andere kant kunnen prijsbewegingen ook een kortstondige reactie zijn op gebeurtenissen in de markt. Zo steeg de prijs van nikkel in maart 2022 met 250% als gevolg van aanzienlijke geopolitieke gebeurtenissen waarvan beleggers dachten dat ze de aanvoer zouden verstoren.
De grondstoffenmarkten stijgen vaak als de aandelenmarkten dalen.
Jim Rogers
Er zijn nog andere kenmerken die de grondstoffenmarkten bij beleggers populair maken. Historische prijsgrafieken tonen een lage correlatie tussen grondstoffen en aandelenprijzen; wanneer de ene omhooggaat, gaat de andere vaak omlaag.
Een gediversifieerd portfolio, verdeeld over beide beleggingscategorieën, kan daardoor minder grote schommelingen vertonen.
In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.
Bron: Mike’s Money Talks
Grondstoffen zijn ook populair vanwege hun correlatie met inflatie [GLOSSARY TERM: De snelheid waarmee prijzen stijgen over een bepaalde periode]. Deze beleggingen worden vaak gebruikt als een hedge tegen stijgende prijzen, waarbij beleggers grondstoffen kopen om de koopkracht van hun geld te beschermen.
Hoe handel je in grondstoffen?
De meest gebruiksvriendelijke manier om in grondstoffen te handelen, is door CFD’s (Contracts for Difference) te gebruiken.
CFD’s worden op verschillende handelsplatformen aangeboden en stellen beleggers in staat om grondstoffen zoals olie, gas en koffie te verhandelen zonder het onderliggende instrument daadwerkelijk te bezitten.
CFD’s zijn veelzijdig en stellen handelaren in staat om short te gaan, wat betekent dat ze mogelijk winst kunnen maken als de prijs van de grondstof daalt.
Anderzijds kunnen beleggers aandelen kopen van bedrijven die sterk verbonden zijn met de grondstoffenmarkten. De aandelen van de olie- en gasreus Shell Plc volgen bijvoorbeeld nauwgezet de prijs van grondstoffen uit de energiesector.
De winst van een bedrijf wordt aangedreven door de waarde van de grondstoffen die het bezit, verwerkt en verkoopt. Sommige beleggers hebben liever indirecte blootstelling aan de grondstoffensector door te beleggen in aandelen van zulke bedrijven.
Tip: ETF’s kunnen een handige en kosteneffectieve manier zijn om met grondstoffenhandel te beginnen. Sommige volgen de prijs van een onderliggende grondstof, terwijl andere de aandelen van bedrijven volgen die betrokken zijn bij een bepaalde grondstof.
Wat beïnvloedt de prijs van grondstoffen?
De prijs van grondstoffen wordt bepaald door vraag en aanbod. Rentetarieven, inflatieniveaus en consumentenvertrouwen kunnen stuk voor stuk de prijs van grondstoffen beïnvloeden.
Ook verstoringen in de toelevering kunnen de prijs van grondstoffen significant beïnvloeden. Geopolitieke gebeurtenissen, zoals oorlogen, kunnen de toevoerketens verstoren, terwijl slecht weer de oogst kan beïnvloeden.
Beleggers moeten begrijpen dat het moeilijk is om het aanbod van grondstoffen ingrijpend te veranderen. Zo is het lastig voor leveranciers om de productie op te voeren, zelfs als de prijs en de vraag stijgen.
Het kan bijvoorbeeld jaren duren voordat een nieuwe mijn volledig operationeel is en de natuurlijke teeltcyclus van zachte grondstoffen bepaalt hoe snel boeren op prijswijzigingen kunnen reageren.
Conclusie
Veel beleggers kiezen voor grondstoffen omdat deze relatief eenvoudig te begrijpen zijn, zowel wat betreft de beleggingen zelf als de factoren die hun prijs beïnvloeden.
Grondstoffen bieden diversificatie, bescherming tegen inflatie en vertonen een lage correlatie met aandelenmarkten. Om deze redenen integreren ervaren beleggers vaak grondstoffen in hun beleggingsportfolio’s.
Dit artikel behandelt de belangrijkste aspecten van grondstoffenhandel en hoe deze een waardevolle aanvulling kunnen zijn voor jouw beleggingsstrategie.
Ga naar de eToro Academy om meer te leren over beleggen in grondstoffen.
Quiz
Veelgestelde vragen
- Wie belegt in grondstoffen?
-
Speculanten, of retailbeleggers, vormen een groot percentage van de grondstoffenbeleggers. Naar schatting was er tussen 2012 en 2022 een stijging van 100% in het volume van oliehandel door beleggers die een rendement op hun belegging wilden behalen.
Deze beleggers hadden geen intentie om ruwe olie te bezitten en te gebruiken. Hoe groter het aantal speculanten in een markt, hoe hoger de prijsvolatiliteit meestal is.
- Hoeveel kost het om te beleggen in CFD-grondstoffen?
-
De meeste makelaars bieden commissievrije CFD-handel aan. Ze verdienen hun geld namelijk met de spread: het verschil tussen de koop- en verkoopprijs. CFD’s brengen wel dagelijkse financieringskosten met zich mee. Potentiële beleggers moeten hiermee rekening houden.
- Wat is de makkelijkste grondstof om te verhandelen?
-
Het openen van een CFD-grondstoffenhandel is hetzelfde als voor andere CFD-markten; het proces van beleggen in de ene grondstof is niet makkelijker dan beleggen in een andere grondstof. Beleggers moeten zich in plaats daarvan richten op de onderliggende kenmerken van de markt.
Een voorbeeld: de prijs van olie en koper volgt de bewegingen van de bredere economie, terwijl de prijzen van zachte grondstoffen meer worden beïnvloed door het weer.
Deze informatie is uitsluitend bedoeld voor educatieve doeleinden en mag niet worden beschouwd als beleggingsadvies, persoonlijke aanbeveling, of een aanbod van, of verzoek tot, het kopen of verkopen van financiële instrumenten.
Dit materiaal is opgesteld zonder rekening te houden met specifieke beleggingsdoelstellingen of financiële situaties, en is niet opgesteld in overeenstemming met de wettelijke en reglementaire vereisten ter bevordering van onafhankelijk onderzoek. Niet alle financiële instrumenten en diensten waarnaar wordt verwezen worden aangeboden door eToro, en verwijzingen naar in het verleden behaalde prestaties van een financieel instrument, index of verpakt beleggingsproduct zijn geen, en mogen niet worden beschouwd als een betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.
eToro biedt geen garanties en aanvaardt geen aansprakelijkheid over de juistheid of volledigheid van de inhoud van deze gids. Zorg ervoor dat u de risico’s van handelen begrijpt voordat u kapitaal inlegt. Riskeer nooit meer dan u bereid bent te verliezen.