Что такое DeFi?

Финансовая революция, о которой говорят все

«Децентрализованные финансы (DeFi) — это форма организации денежных отношений, целью которой является обход традиционных финансовых посредников за счет размещения финансовых услуг в блокчейне».

Сторонники DeFi убеждены, что смарт-контракты лягут в основу будущей финансовой инфраструктуры, исходя из того, что банки, брокеры и другие финансовые учреждения утратят свою актуальность и будут заменены новым поколением хорошо отлаженных и прозрачных услуг на основе блокчейна.

Вместо простой децентрализации транзакций — как в случае с блокчейном Bitcoin — DeFi ставит своей целью децентрализацию всей финансовой отрасли. Это достигается посредством использования смарт-контрактов, которые представляют собой фрагменты программного кода, позволяющие реализовывать сложные переводы и соглашения на блокчейн-платформе без потребности в наличии центрального узла.

Прецеденты использования DeFi

Первая волна внедрения DeFi прошла в форме первичных размещений токенов (ICO). С их помощью компании обменивали корпоративные структуры и банковские счета на смарт-контракты и блокчейн-токены, а также привлекали финансирование в миллионных масштабах без необходимости вовлекать «блюстителей», контролирующих традиционную сферу финансов.

С тех пор инновационный процесс идет безостановочно. Разработчики DeFi-технологий занимаются созданием инфраструктуры для совершенно нового мира услуг на основе блокчейна.

  • Децентрализованные биржи, такие как Uniswap, позволяют любому человеку торговать из любой точки мира при наличии интернет-соединения. Любой пользователь может обменять активы непосредственно с помощью смарт-контракта без централизованного обмена с использованием «биржевого стакана».
  • Протоколы кредитования, например Aave и Compound, представляют собой блокчейн-эквивалент ломбардов. Пользователи могут хранить свою криптовалюту в смарт-контракте и заимствовать под него средства без проверки кредитной истории.
  • Робо-эдвайзеры DeFi, такие как Yearn, выступают в качестве децентрализованных финансовых консультантов, автоматически распределяя цифровые активы по различным протоколам DeFi для получения максимальной доходности.

По сравнению с традиционными финансовыми услугами такие децентрализованные альтернативы обеспечивают пользователям более эффективный контроль над своими средствами, более быстрое выполнение транзакций с большей прозрачностью и возможность извлечения прибыли из новейших финансовых инструментов.

Например, с экспресс-кредитами (Flash Loans) от Aave трейдеры играют на рынках, реализуя сложные стратегии трейдинга без предварительной оплаты: денежные средства заимствуются мгновенно при условии погашения кредита в рамках одной сделки с эфиром. Другим примером является проект автоматизированного маркет-мейкера от Uniswap, с которым пользователи получают вознаграждения в форме токенов, предоставляя активы другим пользователям для торгового баланса.

В совокупности эти инновации в сфере DeFi создают новую форму финансовой инфраструктуры, бросающую вызов традиционной индустрии финансовых услуг. И некоторые аналитики полагают, что такой прорыв мог бы иметь не меньшее историческое значение, чем революционные изобретения прошлых лет, к примеру, печатный станок или сеть Интернет.

Портфель DeFiPortfolio от eToro

По состоянию на июль 2021 года DeFi-технологии помогли привлечь $50 млрд в смарт-контракты на блокчейн-платформе Ethereum. При этом не замечено замедления темпов роста. На самом деле, даже самые информированные инвесторы не всегда успевают за головокружительной скоростью внедрения DeFi-технологий.

Именно это побудило компанию eToro к созданию портфеля DeFiPortfolio. С его помощью легко диверсифицировать инвестиционный портфель и вкладывать средства в экосистему DeFi, а также автоматически отслеживать инновационный процесс в сфере децентрализованных финансов за счет регулярной перебалансировки.

В портфель включены как блокчейн-сети, функционирующие на базе смарт-контрактов, так и ряд ведущих протоколов, что обеспечивает доступ ко всем областям сферы DeFi — от Uniswap до Yearn и далее — без необходимости тратить время на проведение исследований.

В некоторых странах ЕС и Великобритании инвестирование в криптоактивы не регулируется. Защита потребителей отсутствует. Вы рискуете своим капиталом.

Инвестирование в криптоактивы предлагается компанией eToro (Europe) Ltd., а услуга хранения предоставляется компанией eToro Germany GmbH. Вы рискуете своим капиталом.

21 Просмотры