Forex to inaczej międzynarodowa giełda walut, na której transakcji dokonują inwestorzy indywidualni, ale również małe firmy, korporacje czy instytucje państwowe. To największy i najbardziej płynny rynek na świecie. Dzienne obroty potrafią przekraczać 6,5 biliona dolarów. W początkowych założeniach rynek forex miał na celu usprawnić wymianę walut pomiędzy stronami transakcji. Łatwość dokonywania wymiany sprawiła, że rynek ten przyciągnął również wielu inwestorów, którzy dokonują spekulacyjnych transakcji, chcąc osiągnąć satysfakcjonujące stopy zwrotu.

Spis treści:

Czym jest strategia handlowa na rynku forex i dlaczego ważne jest jej posiadanie?

Jak opracować własną strategię na rynku forex?

Zasady wejścia i wyjścia

Czynniki wpływające na rynek forex

Rodzaje strategii na rynku forex

Czym jest strategia handlowa na rynku forex i dlaczego ważne jest jej posiadanie?

Strategia inwestycyjna to nie tylko plan, ale również zestaw zasad, którymi inwestor kieruje się podczas podejmowania decyzji. Na rynku forex, podobnie jak na innych rynkach, niezbędna jest dyscyplina i trzymanie się obranej strategii. Posiadanie strategii lub zasad przewodnich, na których opieramy swoje decyzje, jest niezbędne do utrzymania dyscypliny w dłuższej perspektywie. Czasami strategie te mogą ewoluować. Dobrze jest wiedzieć, kiedy wykonać transakcje, które nie mieszczą się w ramach obranej strategii. Potrzebujesz jednak nadrzędnych zasad, które pomogą ci podejmować decyzje.

Dlaczego powinieneś posiadać własną strategię?

Strategia forex pomoże ci podejmować decyzje dotyczące tego, które waluty kupić lub sprzedać, i kiedy najlepiej to zrobić. Pomoże ci również określić, które informacje odgrywają największą rolę w tych decyzjach. Strategie są często budowane na sygnałach pojawiających się na rynku, gdy określone czynniki dopasowują się do parametrów wybranej przez Ciebie możliwości. Wielu inwestorów dąży do uproszczenia swojej strategii i decyduje się na automatyzację poprzez subskrypcję narzędzi, umożliwiających wybieranie odpowiednich momentów na wejście i wyjście z pozycji walutowej. Istnieje również spora grupa uczestników rynku walutowego, którzy korzystają z narzędzia, jakim jest Copy Trading. Kopiowanie ruchów bardziej doświadczonych uczestników rynku, którzy na przestrzeni lat osiągali dobre wyniki, jest rozsądnym wyborem dla mniej doświadczonych lub dla osób, które nie chcą poświęcać godzin na własne analizy.

Jak opracować własną strategię handlu forex?

Nie ma prawie żadnych ograniczeń w wyborze parametrów, które mogą pomóc w opracowaniu strategii handlu walutami. Wiele osób buduje własne koncepcje, wybierając elementy popularnych strategii i łączy je w jedną, najbardziej dopasowaną do indywidualnych potrzeb i preferencji. Oto kilka kluczowych kwestii, które są częścią prawie każdej strategii handlu forex dla początkujących.

Poznaj swoją sytuację, zanim wybierzesz strategię

Na rynku forex, podobnie jak w przypadku każdego rodzaju inwestycji kapitałowych, należy przede wszystkim wziąć pod uwagę naszą osobistą sytuację. Jest kilka czynników, które musimy tutaj uwzględnić.

Jednym z nich jest twój apetyt na ryzyko. Starsi inwestorzy, z mniejszymi możliwościami zarabiania i odrabiania ewentualnych strat w nadchodzących latach, mogą być zainteresowani bardziej konserwatywnymi inwestycjami, które ochronią ich pozostały majątek. Młodsi inwestorzy, z większymi szansami na zarobienie pieniędzy w nadchodzących latach, mogą uzasadnić bardziej ryzykowną strategię. Nie bez powodu fundusze emerytalne zmieniają strategie alokacji środków wraz z rosnącym wiekiem inwestora. Ryzykowanie pieniędzmi, gdy wkrótce będą one potrzebne do opłacania rachunków, a my nie będziemy mieli możliwości odpracowania strat, jest bardzo nieodpowiedzialne.

Kolejnym czynnikiem, o którym musisz pomyśleć jest to, ile czasu i wysiłku chcesz włożyć w handel na rynku forex. Niektóre dzienne strategie forex mogą być optymalne dla traderów, którzy mają więcej czasu na monitorowanie rynków w ciągu dnia. Inni, którzy nie mają możliwości lub chęci, aby to zrobić, będą musieli przyjrzeć się bardziej zautomatyzowanym strategiom. Jeżeli chcemy łączyć aktywne inwestowanie z codzienną pracą zawodową, a przy tym nie chcemy, aby straciło na tym nasze życie rodzinne, powinniśmy dobrać odpowiednią strategię. Pozwoli to na zachowanie właściwego balansu.

Wybierz momenty, przy których opuszczasz rynek

Niezależnie jakich odpowiedzi udzieliłeś, analizując swoją sytuację, nie możesz wchodzić na rynek z kapitałem, którego utrata może się znacząco odbić na twojej kondycji finansowej. Na tym etapie powinieneś ustalić, z jakimi środkami wchodzisz na rynek. Dobrym miernikiem jest zastanowienie się nad skutkami ewentualnej utraty zainwestowanego kapitału. Czy spowoduje to problemy z opłaceniem rachunków lub uszczupli oszczędności na edukację dzieci? Musisz być w stanie określić moment, w którym strata staje się dla ciebie zbyt dotkliwa.

Aby mieć pewność, że nie przekroczysz tego progu, musisz ustalić punkty odcięcia. Można tego dokonać osobiście lub zautomatyzować ten proces, w zależności od obranej strategii i poziomu dyscypliny. Nawet jeśli wierzysz, że nie wejdziesz zbyt głęboko podczas ręcznego wprowadzania transakcji, mądrze jest ustawić automatyczny stop loss, który zamknie pozycję, jeśli spadnie do określonego kursu. Innym sposobem jest korzystanie ze zleceń z limitem, które pozwolą na zakup tylko, jeśli waluta osiągnie określony kurs. To uniwersalne zasady, które powinieneś stosować również na innych rynkach.

Jednym z bardzo atrakcyjnych elementów rynku forex dla inwestorów, jest możliwość lewarowania. Dźwignia zwiększa możliwości zysku, ale to broń obosieczna, która może doprowadzić do zwiększenia naszych strat. Dlatego zanim pomyślisz o handlu lewarowanym, zbierz doświadczenie na mniej ryzykownych transakcjach i upewnij się, że nie przekraczasz progów bezpieczeństwa, które negatywnie wpłyną na finanse osobiste.

Zasady wejścia i wyjścia

Zasady te, zwane również punktami wejścia i wyjścia, to zbiory warunków, które określają, kiedy wchodzisz lub wychodzisz z pozycji na parze walutowej. Nie ma sztywnych i uniwersalnych reguł określających, ile i jakie warunki powinieneś wdrożyć. W zależności od tego, czy preferujesz analizę techniczną, czy analizę fundamentalną, warunki wejścia i wyjścia w przyjętej strategii mogą się różnić.

Rodzaj analizy

Istnieją dwie podstawowe formy analizy, które są wykorzystywane na wielu rynkach, nie tylko na giełdzie walutowej. Analiza techniczna polega na zagłębianiu się w liczby. Opiera się ona na zbieraniu trendów, wzorców i innych danych w celu poszukiwania wyzwalaczy, które sygnalizują, że nadszedł czas, aby kupić, sprzedać lub zatrzymać. Analiza fundamentalna jest metodą jakościową. Bierze pod uwagę takie rzeczy, jak światowe wiadomości dotyczące zmian stóp procentowych oraz polityki i innych dziedzin. Stosuje je do prognozowania, jak wpłyną na walutę. Wybór analizy zależy od naszych preferencji oraz wiedzy. Możemy również testować strategie wykorzystujące oba rodzaje analiz.

Czynniki wpływające na rynek forex

Znając czynniki, które wpływają na rynek walutowy, możesz mieć lepsze wyobrażenie o tym, jakie zasady wdrożyć w swojej strategii forex. Czynniki te obejmują między innymi:

    • Inflację. Im niższa stopa inflacji w danym kraju, tym wyższa jest wartość jego waluty i odwrotnie.
    • Stopy procentowe. Wzrost stóp procentowych jest na ogół działaniem antyinflacyjnym, a więc wpływa również pozytywnie na siłę waluty danego kraju. Wyższe stopy procentowe zachęcają również inwestorów zagranicznych, zachęconych możliwością uzyskania wyższych zwrotów z inwestycji. Odwrotna sytuacja, czyli spadające stopy procentowe często oznaczają niższą wartość waluty, ponieważ popyt międzynarodowy jest mniejszy, a inflacja wyższa.
    • Politykę. Kraje o stabilnej sytuacji politycznej przyciągają inwestorów, co wpływa na atrakcyjność lokalnej waluty. Stabilność polityczna często idzie w parze ze stabilnością waluty.
    • Politykę fiskalną. Wysokie opodatkowanie wpływa niekorzystnie na aktywność gospodarczą i nie zachęca inwestorów zagranicznych. Podobnie jak klimat polityczny, tak polityka fiskalna może zachęcić lub skutecznie zniechęcić inwestorów zagranicznych do lokalnej waluty.
  • Siłę gospodarki. Kraje o stabilnej gospodarce, która przeszła bez szwanku przez wiele zawirowań rynkowych, są traktowane przez inwestorów międzynarodowych jako bezpieczne przystanie dla biznesu. Powoduje to również większe zaufanie do waluty kraju.
  • Handel międzynarodowy. Import oraz eksport wpływają na popyt na waluty lokalne oraz zagraniczne.

Testowanie systemu

Szansa na to, że od razu zbudujesz optymalny sposób handlu na forex jest niewielka. Aby uniknąć kosztownych błędów, które skutecznie zniechęcą Cię do dalszego inwestowania, możesz przeprowadzić szereg testów. Testy wsteczne obejmują zebranie danych z przeszłości i zastosowanie do nich swojej strategii. Pobierając zestawy danych z różnych punktów w historii, możesz dowiedzieć się, czy Twoja strategia byłaby opłacalna, czy nie.

Analizy wsteczne są jednak bardzo ryzykowne, bo pokazują jedynie potencjalne możliwości.Nie możemy liczyć na to, że wydarzenia z przeszłości zostaną idealnie odwzorowane w przyszłości. Gdyby było to takie proste, to na świecie byłoby mnóstwo miliarderów, którzy dorobili się na ruchach cen walut i innych aktywów, dzięki kopiowaniu transakcji z przeszłości. Takie testy mają jedynie na celu sprawdzenie, czy obrane zasady sprawdzają się w rzeczywistości.

Możesz również przeprowadzić testy obranej strategii w czasie rzeczywistym. Wystarczy postępować zgodnie ze strategią, ale nie dokonywać prawdziwych transakcji. Doskonale nada się do tego konto demonstracyjne na platformie eToro, która umożliwia handel na forex. Warto jednak pamiętać, że testy na koncie demonstracyjnym są pozbawione stresu, który towarzyszy transakcjom z zastosowaniem własnego kapitału. Z pewnością pomaga to jednak przetestować aspekty techniczne obranej strategii. Wirtualny portfel eToro to prosty sposób na przetestowanie swojej strategii handlowej, wypróbowanie ruchów i sprawdzenie, czy są skuteczne w czasie rzeczywistym.

Prowadź ewidencję

Nawet najlepsza strategia nie da efektów, jeżeli nie będziemy mierzyli postępów i tego, czy rzeczywiście trzymamy się obranych zasad. Śledzenie zysków i strat jest ważne, ale niewystarczające. Dokładna ewidencja transakcji pozwoli wyciągać wnioski i doskonalić swoje umiejętności na rynku forex. Ewidencja powinna zawierać nie tylko daty transakcji oraz osiągnięte zyski lub poniesione straty, ale także informacje o powodach, jakie stały za podjęciem takich, a nie innych decyzji. Dopiero wówczas możemy weryfikować zgodność podejmowanych decyzji z przyjętą strategią.

Rodzaje strategii na rynku forex

Budowanie własnej strategii na rynku Forex może być trudne, szczególnie jeśli dopiero zaczynasz. Na szczęście istnieje wiele rodzajów opracowanych i przetestowanych już strategii, którymi możesz się posłużyć. Możesz wybrać tylko jedną z nich lub najlepsze elementy z kilku i stworzyć na ich podstawie własną metodę.

Day trading, to strategia stosowana również na innych rynkach. Inwestorzy wykorzystujący tą strategię otwierają i zamykają pozycję tego samego dnia. Nie stosują transakcji polegających na zakupie i utrzymaniu pozycji przez kolejne dni. Taka strategia wymaga wykonywania wielu transakcji w ciągu dnia. Wymaga dużego zaangażowania czasowego i pilnowania rynku podczas otwartej pozycji. Zdecydowanie nie jest to strategia dla osób, które nie chcą poświęcać dużo czasu na handel walutami.

Kolejną strategią dla inwestorów zaangażowanych jest skalpowanie. Dzięki strategii skalpowania forex w ciągu dnia realizujesz wiele transakcji z niskim, pojedynczym zyskiem. Są to szybkie transakcje. Kluczem do skalpowania na rynku forex jest zawieranie dużej liczby transakcji i posiadanie dyscypliny do polowania na małe zyski, które sumują się do atrakcyjnych zwrotów z inwestycji. Niezwykle istotnym aspektem tej strategii są opłaty platformy transakcyjnej. Przy dużej ilości małych transakcji mogą skonsumować one cały wypracowany zysk. Lewarowanie może poprawić zwroty poszczególnych transakcji. Należy jednak pamiętać, że lewar może także pogłębić stratę, gdy transakcja nie pójdzie po naszej myśli.

Dla bardziej cierpliwych uczestników rynku, którzy dodatkowo stosują analizę fundamentalną, dobrym wyborem będzie swing trading. Ten rodzaj strategii polega na utrzymywaniu pozycji walutowych przez nieco dłuższy czas. Wejście i wyjście z inwestycji trwa zazwyczaj od kilku do kilkunastu dni. Osoby wykorzystujące swing trading zarabiają na zmianach cen wywołanych istotnymi czynnikami. Obserwują wykresy i trendy, ale również wydarzenia polityczne i gospodarcze, które mogą wpłynąć na zmianę kursu waluty. Wykorzystują swing cen do zrealizowania zysku. Po zamknięciu transakcji wyczekują na rynku kolejnych sprzyjających momentów, które pozwolą im ponownie wejść i zrealizować zysk na kolejnej transakcji.

Trading pozycyjny to strategia handlu na forex, która przewiduje otwieranie transakcji zgodnie z trendem na interwałach czasowych, dłuższych niż jeden dzień. Dłuższe utrzymywanie pozycji ma sprawić, że wykluczone zostaną szumy i drgania cenowe. Strategia pozycyjna nie pozwala na realizowanie wysokich zysków w krótkim terminie. Ma jednak wiele zalet, szczególnie dla osób, które nie chcą, lub nie mogą codziennie spędzać wielu godzin na śledzeniu wykresów i wypatrywaniu sygnałów do kupna lub sprzedaży.

Hedging walutowy to nie tylko strategia inwestycyjna, ale również sposób zabezpieczenia transakcji w walutach obcych. Może być stosowany m.in. przez przedsiębiorstwa, które prowadzą handel międzynarodowy i chcą zabezpieczyć swoje finanse.

Na rynku forex, podobnie jak na tradycyjnych rynkach akcyjnych, możemy stosować strategię podążania za trendami. Jednak w przypadku rynku walutowego jednoznaczne trendy mogą być trudne do wykrycia. Wówczas przydatna staje się strategia wykorzystania zakresów cenowych. Jest to  luźniejsze podejście do podążania za trendami. Waluty, podobnie jak inne aktywa, zazwyczaj znajdują się w pewnych zakresach cenowych przez określony czas. Dobre oszacowanie zakresów oraz czasu wejścia i wyjścia w daną parę walutową pozwala na realizowanie zysków przez uczestników rynku.

Kolejną strategią, dobrze znaną inwestorom z innych rynków, jest strategia momentum. Polega ona na wybraniu walorów, które znajdują się w silnym trendzie i realizowaniu zysków, korzystając na tym.

Strategii handlu walutami na forex jest znacznie więcej, a przedstawione tutaj stanowią jedynie namiastkę tego, z czego możesz korzystać. Być może jedna z przedstawionych strategii przypadła Ci do gustu i jest zgodna z preferencjami oraz celami, jakie przed sobą stawiasz. Możesz również wybrać najbardziej wartościowe elementy z kilku strategii i połączyć je w jedną, która będzie tą optymalną. Wybór strategii powinien być pochodną analizy własnej sytuacji oraz weryfikacji wiedzy. Nigdy nie powinniśmy naginać faktów pod strategię, która wydaje nam się ciekawa, ale nie pasuje do naszej sytuacji. Rozwiązaniem w takich sytuacjach mogą być narzędzia automatyzujące oraz kopiowanie pozycji bardziej doświadczonych inwestorów.

Więcej informacji na ten temat znajdziesz na platformie eToro.


Niniejsze treści posiadają charakter wyłącznie edukacyjny i nie stanowią usługi doradztwa inwestycyjnego, osobistej rekomendacji, oferty lub namowy do kupna bądź sprzedaży jakichkolwiek instrumentów finansowych.

Podczas przygotowywania niniejszego materiału nie uwzględniano konkretnych celów inwestycyjnych i sytuacji finansowej. Nie został on sporządzony zgodnie z wymogami prawnymi i regulacyjnymi określającymi zasady promowania niezależnych badań. Wszelkie odniesienia do historycznych wyników instrumentów finansowych, indeksów lub konfekcjonowanych produktów inwestycyjnych nie stanowią gwarancji przyszłych wyników i nie należy ich w ten sposób interpretować.

eToro nie gwarantuje oraz nie ponosi odpowiedzialności względem dokładności lub kompletności treści niniejszego przewodnika. Zanim zainwestujesz jakikolwiek kapitał, upewnij się, że rozumiesz ryzyko związane z jego obrotem. Nigdy nie ryzykuj więcej niż jesteś gotów stracić.